11月备案新产品超600只百亿级私募手握重金布局来年

财经问答阅读 33 2023-11-17 11:54:11

大批资金正借道头部私募入市。中国证券投资基金业协会最新数据显示，11月百亿级私募备案新产品数量超过300只，这在私募基金发行史上较为罕见。一向坚持逆向投资的景林资产更是备案了35只产品，为其去年同期备案产品数的近5倍。

“9月以来A股震荡起伏，优质赛道开始回调，但场外资金仍源源不断择机入场，部分机构资金从固收产品转移至权益类产品，个人投资者在市场轮动加速过程中，也更愿意借基入市，因此头部私募不得不多发产品。”一家百亿级私募基金人士透露。

11月，40家百亿级私募密集备案新产品合计321只。其中，灵均投资备案了46只产品，而去年同期仅备案6只。景林资产备案了35只产品，位居第二。幻方量化、衍复投资、高毅资产则分别备案了32只、26只、16只新产品。

“今年以来在流动性保持合理宽裕的背景下，权益资产赚钱效应凸显，而且11月顺周期板块开启一轮行情，所以头部私募发产品还是很容易的，甚至有钱主动找上门来。”沪上一位百亿级私募市场总监表示，居民财富正不断流入资本市场，信托及固收类产品的资金也发生转向，而且A股市场有望演绎结构性行情，预计优质公私募的产品发行很难降温。

最新数据显示，去年居民在私募证券投资基金中的出资额增加了2437.28亿元，与2018年末减少超过2000亿元的态势截然相反。由此可见，在股市回暖的情况下，资金正积极借道私募入市。

那么，站在12月的起点，手握重金的百亿级私募后市将如何布局？最新数据给出了答案。

据私募排排网统计，截至11月20日，股票私募整体仓位指数为78.92%，环比提高了0.45个百分点。其中，百亿级私募整体仓位指数为84.35%，环比提高了0.82个百分点，创今年以来新高。具体来看，95.53%的百亿级私募仓位超过五成，八成仓位以上的百亿级私募占比高达65.01%。

“最近的操作主要分两个方面：一是抓住市场最近被错杀的优质标的，大举加仓，布局长期。二是短期抓住顺周期板块的阶段性行情，其超额收益仍将维持一段时间。”一位私募基金经理坦言。

在维持高仓位的同时，绩优百亿级私募也在频频调研最近表现不佳的黄金赛道。Choice数据显示，在前十个月平均收益率超过30%的22家百亿级私募中，有15家出现在11月上市公司调研名单中。整体来看，绩优百亿级私募11月对科技、医药、消费领域成长股的调研偏好明显。11月份汇川技术的私募调研频次达116次，迈瑞医疗也吸引了景林资产、汉和资本、趣时资产、煜德投资、正心谷投资等知名私募前来调研。

源乐晟资产认为，长期来看，医疗、消费、互联网、科技和新能源等行业板块均具有长期投资价值。